В данном пункте рассматриваются правила отражения ценных бумаг, представляющих собой обращающееся право на получение фиксированной суммы средств (номинала, а также в некоторых случаях процентного платежа) на одну определенную дату в будущем, а также сумм средств (купонов), причитающихся на ряд определенных дат в будущем. Такие ценные бумаги могут приобретаться и продаваться с дисконтом или премией и обычно называются купонными облигациями.
Операция по приобретению купонных облигаций, выпущенных нерезидентами, оценивается (и отражается в графе 2) по стоимости приобретения, включая оплату части купона предыдущему владельцу, но не включая затраты по оплате услуг, связанные с приобретением ценных бумаг. Оплата купона предыдущему владельцу показывается в графе 2 вместе с оплатой корпуса облигации и в том случае, если в бухгалтерском учете она показывается по отдельному счету. Соответственно в графах 1 и 5 облигации показываются в оценке, включающей стоимость части купона, оплаченной предыдущему владельцу.
До особых указаний Банка России при условии, что стоимость продажи бескупонных ценных бумаг (без учета продажи накопленного купона) выше стоимости их приобретения, операция по продаже таких ценных бумаг оценивается в Отчете (и отражается в графе 2) по стоимости приобретения. При этом разница между стоимостью продажи и стоимостью приобретения отражается в графе 6 как начисленные проценты. Если же стоимость продажи этих ценных бумаг (без учета продажи накопленного купона) ниже стоимости их приобретения, то операция по продаже оценивается по стоимости продажи, а разница между стоимостью продажи и стоимостью приобретения рассматривается как убыток от отрицательной переоценки ценных бумаг и отражается в графе 3.
Операция по выплате купона эмитентом или его продаже следующему владельцу рассматривается как платеж, состоящий из погашения части этого купона, оплаченной предыдущему владельцу (что отражается в графе 2), и выплаты процентного дохода (что отражается в графе 6).
Пример. Облигации казначейства США с первоначальным сроком погашения 2 года и номиналом 10 тыс.долларов США приобретаются отчитывающимся банком по цене 11 тыс.долларов США. Кроме этого, отчитывающийся банк выплачивает предыдущему владельцу облигации 1 тыс.долларов США за приобретение купона.
Затем часть облигаций номиналом 5 тыс.долларов США продается за 6 тыс.долларов США (без учета оплаты накопленного купона) (стоимость приобретения проданных бумаг равна (11) х (5/10) = 5,5 тыс.долларов США), поступления от продажи накопленного купона составили, допустим, 0,75 тыс.долларов США (стоимость приобретения этого купона у предыдущего владельца составила 1 х (5/10) = 0,5 тыс.долларов США).
После этого эмитент выплачивает отчитывающемуся банку купон в размере 1 тыс.долларов США по оставшимся ценным бумагам номиналом 5 тыс.долларов США (стоимость приобретения части этого купона составила 1 х (5/10) = 0,5 тыс.долларов США).
Наконец, часть облигаций номиналом 2 тыс.долларов США продается за 1,5 тыс.долларов США (без учета оплаты накопленного купона) (стоимость приобретения проданных бумаг равна (11) х (2/10) = 2,2 тыс.долларов США), поступления от продажи накопленного купона составили 0,2 тыс.долларов США (отчитывающийся банк выступал держателем облигаций с начала купонного периода).
(тыс.долларов США) | ||||||
Наименование показателя | Остаток | Измене- | Измене- | Прочие | Оста- | Проценты |
1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
1А8. Долговые ценные бумаги (непросроченные), эмитированные нерезидентами | ||||||
1А8.2. Долгосрочные | 0,0 | 4,0 | -0,7 | 0,0 | 3,3 | 1,5 |
Oбъяснение | ||||||
Наименование показателя | Остаток | Измене- | Измене- | Прочие | Оста- | Проценты |
Приобретение | 0 | 11+1 | 0 | 0 | 12 | 0 |
Продажа облигации номиналом 5 тыс. | 12 | -5,5 | 0 | 0 | 6,5 | 6-5,5 |
Продажа накопленного купона по облигации номиналом 5 тыс. | 6,5 | -0,5 | 6 | 0,75-0,5 | ||
Выплата купона | 6 | -0,5 | 0 | 0 | 5,5 | 1-0,5 |
Продажа облигации номиналом 2 тыс. | 5,5 | -1,5 | -0,7 | 0 | 3,3 | 0 |
Продажа накопленного купона по облигации номиналом 2 тыс. | 3,3 | 0,0 | 0 | 0 | 3,3 | 0,2 |
Изменения в результате переоценки в сумме -0,7 тыс.долларов США отражают тот факт, что облигации номиналом 2 тыс.долларов США, купленные за 2,2 тыс.долларов США, были перепроданы за 1,5 тыс.долларов США.
Приобретение и продажа нерезидентами купонных облигаций, выпущенных отчитывающимся банком, оценивается по тем же правилам, что приобретение отчитывающимся банком облигаций, выпущенных нерезидентами. Это, в частности, означает, что продажа нерезидентам купонных облигаций, выпущенных отчитывающимся банком (а также накопленная задолженность по ним перед нерезидентами), оценивается не по номиналу, а исходя из размера фактически полученных от их продажи (размещения) денежных средств, включая накопленный купонный доход.