Совет народных депутатов Карачаево-Черкесской автономной области руководит на территории автономной области государственным, хозяйственным и социально-культурным строительством; утверждает планы экономического и социального развития, бюджет автономной области и отчеты об их выполнении; осуществляет руководство подчиненными ему государственными органами, предприятиями, учреждениями и организациями; обеспечивает государственное руководство колхозами, иными кооперативными организациями и их объединениями; содействует укреплению обороноспособности страны; обеспечивает соблюдение законов, государственной и трудовой дисциплины, охрану государственного и общественного порядка, прав граждан.
В областном подчинении находятся предприятия, учреждения и организации, обслуживающие преимущественно население автономной области. Порядок передачи указанных предприятий, учреждений и организаций в областное подчинение устанавливается законодательством Союза ССР и РСФСР.