B6.6.5 Когда предприятие хеджирует нетто-позицию и решает вопрос о том, выполняются ли в данном случае требования пункта 6.4.1(c) в отношении эффективности хеджирования, оно должно анализировать изменения стоимости объектов в составе нетто-позиции, имеющих эффект, аналогичный эффекту инструмента хеджирования, в сочетании с изменением справедливой стоимости инструмента хеджирования. Например, у предприятия имеется несколько твердых договорных обязательств по осуществлению продаж через девять месяцев на общую сумму 100 д.е. в иностранной валюте и несколько твердых договорных обязательств по осуществлению закупок через 18 месяцев на общую сумму 120 д.е. в иностранной валюте. Предприятие хеджирует валютный риск по нетто-позиции в размере 20 д.е. в иностранной валюте с помощью форвардного валютного договора на 20 д.е. в иностранной валюте. При решении вопроса о том, выполняются ли требования пункта 6.4.1(c) касательно эффективности хеджирования, предприятие должно рассмотреть взаимосвязь между:
(a) изменением справедливой стоимости форвардного валютного договора вместе с теми изменениями стоимости твердых договорных обязательств по осуществлению продаж, которые обусловлены валютным риском; и
(b) изменениями стоимости твердых договорных обязательств по осуществлению закупок, обусловленными валютным риском.
B6.6.6 Аналогичным образом, если бы в примере, приведенном в пункте В6.6.5, предприятие имело нулевую нетто-позицию, то при решении вопроса о выполнении требований пункте 6.4.1(c) касательно эффективности хеджирования, оно бы принимало в расчет взаимосвязь между изменениями стоимости твердых договорных обязательств по осуществлению продаж, вызванными валютным риском, и изменениями стоимости твердых договорных обязательств по осуществлению закупок, обусловленными валютным риском.