МИНИСТЕРСТВО ЭКОНОМИКИ РЕСПУБЛИКИ САХА (ЯКУТИЯ)
ПРИКАЗ
от 20 ноября 2015 года N 177-ОД
ОБ УТВЕРЖДЕНИИ МЕТОДИЧЕСКИХ РЕКОМЕНДАЦИЙ ПО СОСТАВЛЕНИЮ БИЗНЕС-ПЛАНОВ И ФИНАНСОВОЙ МОДЕЛИ ПРОЕКТОВ ДЛЯ ОПРЕДЕЛЕНИЯ СООТВЕТСТВИЯ ОБЪЕКТОВ СОЦИАЛЬНО-КУЛЬТУРНОГО И КОММУНАЛЬНО-БЫТОВОГО НАЗНАЧЕНИЯ, МАСШТАБНЫХ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЕКТОВ КРИТЕРИЯМ, УСТАНОВЛЕННЫМ В ГЛАВЕ 3.1 ЗЕМЕЛЬНОГО КОДЕКСА РЕСПУБЛИКИ САХА (ЯКУТИЯ)
В соответствии с Главой 3.1 Земельного кодекса Республики Саха (Якутия) от 15 декабря 88-З N 673-IV по установлению критериев, которым должны соответствовать объекты социально-культурного и коммунально-бытового назначения, масштабные инвестиционные проекты, для размещения (реализации) которых допускается предоставление земельных участков, находящихся в государственной и муниципальной собственности, в аренду без проведения торгов, приказываю:
1. Утвердить Методические рекомендации по составлению бизнес-планов проектов и финансовой модели проектов, согласно приложению N 1 и приложению N 2 к настоящему приказу, для определения соответствия объектов социально-культурного и коммунально-бытового назначения, масштабных инвестиционных проектов критериям, установленным в Главе 3.1 Земельного кодекса Республики Саха (Якутия).
1. Департаменту инвестиционной политики и государственно-частного партнерства (Н.И. Потапову) разместить настоящий приказ на официальном сайте Министерства.
2. Контроль за исполнением настоящего приказа возложить на заместителя министра экономики Республики Саха (Якутия) Пекина Е.А.
Министр
В.И.МАКСИМОВ
Приложение N 1
к приказу
Министерства экономики
Республики Саха (Якутия)
от 20 ноября 2015 года N 177-ОД
МЕТОДИЧЕСКИЕ РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОСТАВЛЕНИЮ БИЗНЕС-ПЛАНА ПРОЕКТА
1. Бизнес-план проекта должен включать в себя следующие разделы:
1) Краткое описание. В данном разделе необходимо отразить цели и миссию компании, ее место и текущее положение на рынке, суть и перспективы предлагаемой идеи.
2) Проблематика проекта. Описание существующей проблемы, решение которой подразумевает реализация проекта, а также то, каким образом она решается в настоящее время. Включается описание предлагаемого пути (путей) решения существующей проблемы, желательно - с демонстрацией конкретных примеров использования.
3) Рыночный сегмент. Описание потенциального потребителя предлагаемых товаров (работ, услуг) и характеристика рыночного сегмента с выделением тенденций, которые делают возможной реализацию решений, предлагаемых в рамках проекта.
4) Конкурентная среда. Описание конкурентов компании с перечислением их сильных сторон и выделение собственных конкурентных преимуществ.
5) Описание предлагаемого главного объекта данного проекта (товара, работы, услуги, построенного здания, и т.п.). Необходимо рассмотреть его форму, функциональность, отличительные особенности, соответствующую сырьевую или иную базу для его реализации, а также перспективы дальнейшего развития.
6) Бизнес-модель предлагаемого проекта. Бизнес-модель - это логическое схематическое описание деятельности компании с выделением основных аспектов бизнеса. Под основными аспектами, как правило, понимается инфраструктура компании, организационная структура, операционные процессы, источники дохода, маркетинг - то есть принципы ценообразования, направления сбыта и каналы продаж, группы потребителей. Помимо перечисленных положений, на усмотрение инициаторов, в данный раздел могут быть включены любые другие факторы, влияющие на успех компании.
7) Инициаторы проекта. Представление основателей и руководителей компании, выступающей инициатором и исполнителем предлагаемого проекта. Раздел может включать в себя биографию инициаторов проекта, сведения об их профессиональной деятельности и роли в реализации проекта.
8) Оценка рисков. Описание и оценка возможных рисков, возникающих при реализации проекта. При выборе методики оценки рисков предлагаем использовать следующие методики: анализ чувствительности к факторам риска и сценарный анализ рисков.
9) Стратегия реализации проекта, включающая в себя график мероприятий по реализации и программу предстоящих инвестиций - их величину, сроки и назначение.
10) Финансово-экономическая часть включает в себя:
- Стоимость и состояние ключевых активов компании;
- Анализ финансового состояния предприятия в динамике на основе ключевых форм отчетности - Отчета о прибылях и убытках, Бухгалтерского баланса предприятия, Отчета о движении денежных средств (обязательно наличие сводных таблиц в динамике 3 - 5 лет, на основании которых приводятся выводы о текущем финансовом состоянии компании). Приводится финансовый план и сравнительная характеристика текущего положения компании и положения компании в случае реализации проекта. Здесь же формируемся инвестиционное предложение;
- Анализ величины и характера существующих у компании обязательств (учитывается в анализе рисков проекта (пункт 8));
- Анализ затрат в рамках проекта с обоснованием стоимости материалов, оборудования, фонда оплаты труда (численность персонала с указанием должностей) и т.д.
- Расчет себестоимости единицы продукции (услуги, работы);
- Методику ценообразования (на основе приведенной себестоимости) компании;
- Метод начисления амортизации;
- Оценку эффективности проекта. При оценки эффективности проекта необходимо рассчитать следующие показатели: NPV - чистая приведенная стоимость, DPP - дисконтированный срок окупаемости, IRR - внутренняя норма доходности, PI - индекс рентабельности, точка безубыточности проекта.
11) Мониторинг. Приведение системы показателей, позволяющей отслеживать ход реализации проекта, в частности, соблюдение сроков выполнения работ, объемов производства (строительства), поставок и реализации, а также соответствие фактических показателей плановым данным.
12) Эффективность проекта: количество новых создаваемых рабочих мест, размер налоговых и других обязательных платежей в Консолидированный бюджет Республики и другая информация.
2. Требования к представляемой информации:
- Достоверность предоставляемой информации;
- Полнота предоставляемой информации;
- Полезность предоставляемой информации;
- Бизнес-план должен быть оформлен таким образом, чтобы содержащаяся в нем информация была представлена удобно и понятно, каждый раздел бизнес-плана, кроме разделов "Введение" и "Резюме", должен в конце иметь соответствующие выводы (или в начале - перечень основных положений раздела). Все разделы бизнес-плана, а также включенные в его состав иные объекты (таблицы, иллюстрации, графики, и т.п.) должны быть пронумерованы;
Основной текст бизнес-плана должен содержать только информацию, относящуюся к сути проекта. Все объемные элементы документа (формы бухгалтерской и финансовой отчетности, результаты исследований, и т.п.) должны оформляться в виде приложений и располагаться в конце документа.
Приложение N 2
к приказу
Министерства экономики
Республики Саха (Якутия)
от 20 ноября 2015 года N 177-ОД
МЕТОДИЧЕСКИЕ РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОСТАВЛЕНИЮ ФИНАНСОВОЙ МОДЕЛИ ПРОЕКТА
1. Требования к функциональным возможностям финансовой модели
Финансовая модель должна быть создана в формате Microsoft Excel. Имя файла финансовой модели должно ясно указывать на версию финансовой модели и дату подготовки.
Никакая часть финансовой модели не должна быть скрыта, защищена, заблокирована или иным образом недоступна для просмотра и внесения изменений.
Финансовая модель должна обладать понятной и логичной структурой. Последовательно должны быть представлены исходные данные (допущения), финансовые прогнозы и промежуточные расчеты, результаты финансовых прогнозов; указанные элементы должны быть визуально отделены друг от друга, но связаны между собой расчетными формулами.
Все элементы, использующиеся при расчетах в составе формул, должны являться действующими ссылками на ячейки, в которых содержатся допущения (исходные данные), или ячейки, содержащие формулы. Недопустимы ссылки на внешние файлы (не предоставленные в составе Проектного предложения) и циклические ссылки. В исключительных случаях факт и причина отступления от данных правил должны быть изложены в описании к финансовой модели.
Финансовая модель должна допускать внесение изменений в первоначально заложенные допущения и автоматически корректировать финансовые прогнозы в случае внесения таких изменений. Финансовая модель должна быть построена так, чтобы позволить проведение анализа чувствительности результатов финансовых прогнозов к изменению всех допущений (исходных данных) модели.
Если финансовые показатели, полученные в финансовой модели, основаны на одной или более базовых моделях, необходимо обеспечить динамические связи между этими базовыми моделями и финансовой моделью так, чтобы при внесении изменений в любую базовую модель происходило обновление финансовой модели.
Финансовая модель должна обладать достаточной степенью детализации, то есть содержать разбивки по основным видам продукции, регионам, производственным единицам, периодам, статьям доходов и затрат и т.п. (если применимо). В то же время финансовая модель должна предоставлять информацию в интегрированном виде, а именно: в ее составе должны присутствовать взаимосвязанные друг с другом прогнозный отчет о прибылях и убытках, прогнозный баланс, прогнозный отчет о движении денежных средств.
Формы прогнозной финансовой отчетности и промежуточные отчеты не должны противоречить друг другу.
Финансовая модель должна отвечать принципу единообразия и последовательности в расчетах и форматировании. Формулы расчета финансовых показателей (коэффициентов), которые присутствуют в финансовой модели, должны быть неизменными для всех частей и периодов финансовой модели.
Необходимо минимизировать число внешних файлов (допустимо не более 5 (пяти)). Все внешние файлы, связанные формулами с финансовой моделью, а также внешние файлы, в которых были построены графики, таблицы и диаграммы, присутствующие в бизнес-плане, должны быть предоставлены в виде приложения к финансовой модели. Связь между внешними файлами и финансовой моделью и предназначение внешних файлов должны быть раскрыты в описании к финансовой модели.
2. Требования к составу исходных данных (допущений) финансовой модели
Исходные данные (допущения), на которых построены финансовые прогнозы, должны быть представлены в описании к финансовой модели или в бизнес-плане.
Список рекомендуемых источников для исходных данных (допущений) указан в разделе 4 данных рекомендаций.
В числе исходных данных (допущений) финансовой модели должны быть указаны следующие (в случае их применимости к проекту):
- Основные методические предположения, использованные при построении финансовых прогнозов, в том числе:
- срок жизни проекта;
- длительность прогнозного периода (не должен быть менее дисконтированного периода окупаемости проекта и срока возврата кредита);
- шаг прогноза (минимально: для инвестиционной стадии - один квартал, в случае наличия месячной сезонности - один месяц; для операционной стадии - один год);
- вид ставки дисконтирования и метод ее расчета;
- методика расчета заключительной стоимости;
- иные ключевые методические предположения.
- Макроэкономические данные (прогнозы инфляции, обменных курсов, роста реальной заработной платы и т.п.);
- Прогноз капитальных вложений;
- Прогноз объема продаж и объема производства (иных количественных факторов, определяющих выручку);
- Прогноз цен/тарифов на готовую продукцию/услуги;
- Нормы расхода ресурсов на единицу выпуска;
- Прогноз цен на основное сырье и материалы и других затрат, составляющих значительную долю в себестоимости, прогноз иных переменных затрат;
- Прогноз затрат на персонал (штатное расписание или бюджет затрат на персонал с учетом планируемых индексаций оплаты труда и увеличения штата);
- Прогноз условно постоянных затрат;
- Условия расчетов с контрагентами (отсрочки и предоплаты по расчетам с поставщиками и подрядчиками, покупателями, бюджетом, персоналом) и/или нормативы оборачиваемости;
- Налоговые предпосылки: информация о налогах и иных обязательных платежах (пошлинах, взносах по обязательному страхованию и т.п.), которые подложат уплате в соответствии с действующим законодательством страны, на территории которой будет реализован проект (налог, база, ставка, порядок уплаты), с учетом ожидаемых изменений в налоговом законодательстве;
- Предпосылки по учетной политике (политика по амортизации, капитализации затрат, созданию резервов, признанию выручки);
- Прогнозная структура финансирования, условия по заемному финансированию (процентные ставки, график получения и обслуживания долга);
- Данные фондового рынка для расчета ставки дисконтирования;
- Иные исходные данные и предпосылки, важные для данной отрасли и типа проекта (количество создаваемых новых рабочих мест, объем производства, размер налога и другие платежи в Консолидированный бюджет Республики Саха (Якутия) и другое).
3. Требования к составу результатов финансовых прогнозов
3.1. Формы прогнозной финансовой отчетности
Прогнозная финансовая отчетность носит характер управленческой отчетности, в частности:
- некоторые статьи, величина которых является относительно незначительной в масштабах проекта, могут быть объединены;
