Альтернативным механизмом оптимизации процесса планирования временных кассовых разрывов может стать формализация порядка казначейского исполнения бюджетных ассигнований с установлением минимального уровня остатков бюджетных средств на счетах. Недостатком данного подхода является потеря гибкости при проведении финансовой политики муниципального образования город Омск.
В качестве альтернативы предусмотренного механизма оптимизации процесса финансирования временных кассовых разрывов может выступать установление порядка проведения конкурса на право заключения договора возобновляемой кредитной линии в течение финансового года. Данная альтернатива позволит минимизировать расходы на обслуживание муниципального долга, но отсутствие собственных ("бесплатных") источников финансирования временных кассовых разрывов не отвечает требованиям эффективности расходов местного бюджета. Также на сегодняшний день сложилась практика привлечения "дешевых" ресурсов на покрытие разрывов из областного бюджета.
Анализ и оценка альтернативных механизмов реформирования в сопоставлении с рисками реализации представлены в таблице 47.
Таблица 47
N п/п | Наименование мероприятия | Возможная альтернатива в способах реализации мероприятия | Оценка возможной альтернативы в способах реализации мероприятия | Оценка рисков возможной альтернативы в способах реализации мероприятия | Оценка выявленного источника риска | Оценка предлагаемого способа реализации мероприятия в рамках Плана мероприятий | Обоснование целесообразности применения выбранного способа реализации мероприятия в рамках Плана мероприятий |
1 | Проведение оценки причин возникновения временных кассовых разрывов, возникавших при исполнении бюджета, и финансовых последствий их возникновения за последние три отчетных года и текущий финансовый год | Проведение анализа долговых обязательств, привлеченных в целях покрытия временных кассовых разрывов, за три последних отчетных года и текущий финансовый год | Проведение такого анализа позволит выявить причины возникновения и оценить финансовые последствия возникновения только тех временных кассовых разрывов, которые были покрыты за счет муниципальных заимствований | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения "риска человеческого фактора"; в процессе проведения оценки временных кассовых разрывов могут возникнуть ошибки расчета, что приведет к ошибочным и неточным результатам оценки | Риск "человеческого фактора" при реализации данной альтернативы является умеренным и оправданным | Не предлагается к реализации | Не предлагается к реализации |
Проведение анализа временных кассовых разрывов в разрезе каждого кассового разрыва | Проведенный анализ позволит выявить причины возникновения каждого кассового разрыва за три последних отчетных года и финансовые последствия вследствие их возникновения | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения методологического риска, который заключается в вероятности неверного установления причинно-следственных связей при проведении оценки | Методологический риск является оправданным и незначительным | Предлагается к реализации | Применение данного способа реализации мероприятия позволит установить все статьи доходов и расходов, неравномерное исполнение которых приводило к возникновению временных кассовых разрывов в течение года, и позволит дать оценку того или иного способа финансирования временных кассовых разрывов | ||
2 | Утверждение методологии планирования временных кассовых разрывов по месяцам в пределах текущего финансового года | Альтернативность способов разработки методологии планирования временных кассовых разрывов заключается в различной степени глубины планирования расходов и доходов бюджета и точности прогнозирования возникновения временных кассовых разрывов | Методология планирования должна устанавливать, что пополнение доходной части бюджета прогнозируется в разрезе отдельных источников, а исполнение расходов - в разрезе отдельных разделов; планирование сроков возникновения и длительности временных кассовых разрывов должно проводиться в разрезе каждого месяца очередного финансового года | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения методологического риска, который заключается в вероятности выбора неоптимальных механизмов финансирования временных кассовых разрывов | Методологический риск является существенным и недопустимым | Предлагается к реализации | Разработанная методика позволит формализовать процедуру планирования временных кассовых разрывов: установить регламентные процедуры, сроки и результаты планирования кассовых разрывов, а также порядок их применения |
3 | Разработка порядка финансирования временных кассовых разрывов и формирования финансового резерва для финансирования временных кассовых разрывов | Финансирование временных кассовых разрывов осуществляется за счет привлеченных долговых обязательств | Позволяет выровнять колебания в рамках финансового года, предоставляя возможность заимствовать дополнительные суммы в периоды сокращения доходов бюджета и выплачивать их в течение периода увеличения поступлений денежных средств. Подход связан с достаточно высокой стоимостью кредитных ресурсов | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения экономического риска, связанного с повышением ставки рефинансирования Центрального банка Российской Федерации, вследствие чего увеличатся затраты, связанные с привлечением денежных средств | Экономический риск является существенным и недопустимым | Не предлагается к реализации | Не предлагается к реализации |
Финансирование временных кассовых разрывов осуществляется за счет привлеченных долговых обязательств; создание финансового резерва финансирования временных кассовых разрывов за счет собственных источников | Реализация данного способа позволит построить оптимальную структуру источников финансирования временных кассовых разрывов | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения: - экономического риска, связанного с повышением ставки рефинансирования Центрального банка Российской Федерации, вследствие чего будет увеличиваться цена на использовании привлеченного капитала; - юридического риска, связанного с возможностью изменений требований бюджетного законодательства в части формирования финансового резерва на финансирование временных кассовых разрывов; - методологического риска, который заключается в вероятности выбора неоптимальных механизмов финансирования временных кассовых разрывов | Вследствие диверсификации рисков рассматриваемой альтернативы экономический, юридический и методологический риски являются умеренными и оправданными | Предлагается к реализации | Применение данного метода позволяет минимизировать потери бюджета от возникновения временных кассовых разрывов путем оптимального сочетания использования собственных средств и привлеченных кредитов | ||
Финансирование временных кассовых разрывов осуществляется за счет собственных источников, путем установления жестких ограничений на минимальный уровень остатков денежных средств на счетах казначейства | Применение данного метода позволяет до минимума свести объем временных кассовых разрывов даже в условиях сезонных колебаний исполнения бюджета города Омска, но при этом теряется гибкость финансовой политики муниципального образования | При реализации альтернативы существует высокая вероятность возникновения юридического риска, связанного с возможностью изменений требований бюджетного законодательства в части формирования финансового резерва на финансирование временных кассовых разрывов | Юридический риск является умеренным и оправданным | Не предлагается к реализации | Не предлагается к реализации |