В соответствии с данным методом из нескольких технологий выбирается технология, удовлетворяющая следующему условию:
где С - текущие годовые затраты,
К - капитальные вложения,
r - коэффициент капитализации или норма эффективности капитальных вложений.
На основе анализа выбирается вариант, предполагающий наименьшие затраты при достижении выбранной цели.
Данный критерий является базовым при оценке систем обращения с отходами и инвестиционных проектов, о которых известна или когда лишь имеется затратная составляющая. Данный критерий широко используется при оценке эффективности проектов утилизации отходов. Его преимуществом является возможность применения как поддающихся измерению в рыночных ценах показателей, так и не имеющих рыночных цен параметров, но значительно влияющих на эффективность технологии, например, таких как надежность технологии, экологические экстерналии и т.д.