В бюджет РА на 1998 год предлагаю следующие изменения:
Расходы по погашению товарных облигаций (сумма товарных
облигаций - 12,9 млн. руб.)
- погашение основного долга составляет 4250,0 тыс. руб. (23
июля) - 1998 г.
- купонный доход первой серии - 425,0 тыс. руб. (23 января -
212,5, 23 июля - 212,5) - 1998 г.
- 1-й купонный доход второй серии - 426,0 тыс. руб.
(23 июля) - 1998 г.
- 1-й купонный доход третьей серии - 439,0 тыс. руб.
(23 июля) - 1998 г.
Итого - 5540,0 тыс. руб.
Всего расходов - 5540,0 тыс. руб.
Затраты эмитента (тыс. руб.)
на размещение облигационного займа 1998 года в сумме 50000000
руб. (без учета погашения основного долга).
Доход от первого и второго выпуска облигационного займа
составляет 50000,0 тыс. руб.
Расходы по размещению первого выпуска облигационного займа
1. Купонный процент - зависит от ставки рефинансирования и
ставки по ГКО (20 - 30%). Со сроком обращения: 1 год - 25000 х 30%
= 7500,0 /2 = 3750,0 тыс. руб. (купонный доход по первому выпуску
погашается двумя купонами: 1-й - купон в 1998 г., 2-й - купон в
1999 г.).
2. Налог на регистрацию 50000 х 0,8% = 400,0 тыс. руб.
3. Комиссионные вознаграждения Генеральному агенту - 0,3 % от
суммы эмиссии 50000 х 0,3% = 150,0 тыс. руб.
4. Комиссионные вознаграждения торговой системе 0,07% от
оборота по факту 100000 х 0,07 = 70,0 тыс. руб. (очень
приблизительно).
5. Расходы на текущее и организационное обеспечение
государственного займа (реклама и т.п.) - 0,5% от выручки.
50000 х 0,5% = 250,0 тыс. руб. (очень приблизительно).
Итого затрат: 4555,0 тыс. руб.
Итого расходов на 1998 год:
10095,0 (4555,0 + 5540,0) тыс. руб.