1. Ассоциации могут создаваться путем объединения самостоятельных крестьянских хозяйств, либо в случае преобразования колхозов и совхозов по решению их коллективов.
2. Ассоциация действует на основе устава, утверждаемого ее участниками, имеет право юридического лица и подлежит государственной регистрации в районном (городском) Совете народных депутатов в порядке, установленном действующим законодательством для предприятий.
3. Крестьянские хозяйства, входящие в ассоциацию, сохраняют самостоятельность, права на земельные участки и юридического лица, и на них распространяется действие настоящего Закона.
4. Ассоциации крестьянских хозяйств на базе бывших колхозов, совхозов, других сельскохозяйственных предприятий могут создаваться лишь при условии предварительного раздела имущества, а также передачи земельных участков гражданам в порядке, установленном настоящим Законом.
5. Действия, ведущие к принудительному созданию ассоциаций крестьянскими хозяйствами, запрещаются.
6. Главной целью ассоциации являются увеличение доходов ее участников и рост уровня их социально-экономического развития на основе организации совместного производства, переработки и реализации сельскохозяйственной продукции.
7. Задачами ассоциации крестьянских хозяйств являются:
коллективное регулирование межхозяйственных взаимоотношений;
внедрение эффективных форм кооперации во всех сферах деятельности;
формирование сбалансированной материально-технической базы и социальной инфраструктуры коллективного пользования;
коллективная защита законных интересов и прав участников перед другими предприятиями, организациями и учреждениями.
8. В первые три года после создания ассоциации крестьянских хозяйств они освобождаются от уплаты налогов на доходы.